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BIAS乖离率指标用法与实战技巧

800970    发表于 2011年06月09日 15:30 阅读(190) 评论(0) 分类： 个人日记 举报icon举报相关搜索词： 综合指数 买入信号 乖离率 经济学 技术指标   　　乖离率（BIAS）又称为ｙ值，是反映股价在波动过程中与移动平均线偏离程度的技术指标。它的理论基础是：不论股价在移动平均线之上或之下，只要偏离距离过远，就会向移动平均线趋近，据此计算股价偏离移动平均线百分比的大小来判断买卖时机。

　　乖离率的基本应用原则:

　　乖离率究竟达到何种程度才是买进时机？见仁见智，并没有统一的原则，而且股价与各种短期移动平均线的乖离率都有不同的乖离程度，使用者只能经验判断一段行情的强势或弱势做为买卖股票的依据，下列法则仅提供参考。
　　1、股价或指数与五日平均值为 -3%是买时机；+3.5%是卖出时机
　　2、股价或指数与十日平均值为 -4.5%是买进时机；+5%是卖出时机
　　3、股价或指数与二十日平均值为 -7%是买时时机；+8%是卖出时机
　　4、股价或指数与六十日平均值为 -11%是买时时机；+11%是卖出时机

　　乖离率(BIAS)是描述股价与股价的移动平均线的相距的远近程度。BIAS指的是相对距离。

　　1． BIAS的计算公式及参数。

　　N日乖离率=（当日收盘价 - N日移动平均价）/ N日移动平均价

　　式中：分子为股价(收盘价)与移动平均价的绝对距离，可正可负，除以分母后，就是相对距离。

　　移动平均价为1元时相差0.1元，与移动平均价为10元时相差0．1元是很不相同的，所以在一定场合要用相对距离，不应考虑绝对距离。

　　BIAS的公式中含有参数的项只有一个，即MA。这样，MA的参数就是BIAS的参数，即乖离率的参数就是移动平均价的参数，也就是天数。参数大小的选择首先影响MA，其次影响BIAS。一般说来，参数选得越大，则允许股价远离MA的程度就越大。换句话说，股价远离MA到了一定程度，我们就会认为该回头了，而这个远离的程度是随着参数的变大而变大的。例如，参数为5时，我们可能认为BIAS到了4％股价就该回头了；而参数为10时，我们则必须等到BIAS超过4％，比方说到了7％才认为股价该回头。

　　2．BIAS的应用法则。

　　BIAS的原理是离得太远了就该回头，因为股价天生就有向心的趋向，这主要是由人们的心理因素造成的。另外，经济学中价格与需求的关系也是产生这种向心作用的原因。股价低需求就大，需求一大，供不应求，股价就会上升；反之，股价高需求就小，供过于求，股价就会下降，最后达到平衡，平衡位置就是中心。

　　BIAS的应用法则主要是从两个方面考虑：

　　(1)从BIAS的取值大小方面考虑。这个方面是产生BIAS的最初的想法。找到一个正数或负数，只要BIAS一超过这个正数，我们就应该感到危险而考虑抛出，只要BIAS低于这个负数，我们就感到机会可能来了而考虑买入。这样看来问题的关键就成了如何找到这个正数或负数，它是采取行动与沉默的分界线。

　　应该说明的是这条分界线与三个因素有关：

　　　1)BIAS选择的参数的大小；

　　　2)选择的具体是哪支股票；

　　　3)不同的时期，分界线的高低也可能不同。

　　一般来说，参数越大，采取行动的分界线就越大。股票越活跃，选择的分界线也越大。

　　在本书中，给出这些分界线选择的参考数值。应注意，仅仅是参考我们应该根据具体情况对它们进行适当的调整。下面仅举一例。

　　1． BIAS(5)＞3．5％，BIAS(10)＞5％，BIAS(20)＞8％以及BIAS(60)＞10％是卖出时机；

　　2． BIAS(5)＜一3％，BIAS(10)＜一4．5％，BIAS(20)＜一7％和BIAS(60)＜一10％是买入时机。

　　从上面的数字中可看出，正数和负数的选择是不对称的，般说来，正数的绝对值要比负数的绝对值大一些。例如，3．5＞3，5＞4．5等。这种正数的绝对值偏大是进行分界线选择的一般规律。

　　如果遇到由于突发的利多或利空消息产生的暴涨暴跌的情况，以上的那些参考数字肯定不管用，应该考虑别的应急措施。有关人员的经验总结，暴涨暴跌时；

　　1．对于综合指数

　　BIAS（10）＞30％为抛出时机；

　　BIAS（10）＜-10％为买入时机。

　　2. 对于个股：

　　BIAS(10)＞35％为抛出时机；

　　BIAS(10)＜一15％为买入时机。

　　(2)从BIAS的曲线形状方面考虑。形态学和切线理论在BIAS上也能得到应用。

　　　1)BIAS形成从上到下的两个或多个下降的峰，而此时股还在继续上升，则这是抛出的信号。

　　　2)BIAS形成从下到上的两个或多个上升的谷，而此时股还在继续下跌，则这是买入的信号。

　　以上两条为指标背离原则和趋势的内容。

　　(3)从两条BIAS线结合方面考虑。当短期BIAS在高位下穿长期BIAS时，是卖出信号；在低位，短期BIAS上穿长期BIAS时是买入信号。

　　3．应用BIAS应注意的问题。

　　(1)书上提供的具体数字仅仅是参考，正确的做法是在实践中自己寻找分界线的位置。

　　(2)在BIAS迅速地达到第一峰或第一谷时，是最容易出现操作错误的时候，应当特别小心。

　　(3)BIAS的应用应该同MA的使用结合起来，这样效果可能更好。当然，同更多的技术指标结合起来也会极大地降低BIAS的错误。具体地结合法如下：

　　　1)BIAS从下向上穿过0线，或BIAS从上向下穿过0线可能也是采取行动的信号。上穿为买入信号，下穿为卖出信号。因为此时，股价也在同方向上穿过了MA。

　　　2)BIAS是正值，股价在MA之上，如果股价回落到MA之下但随即又反弹到了MA之上，同时BIAS也是呈现相同的走势，则这是买进信号。对于下降的卖出信号也可类似处理。

　　　3)BIAS是正值，并在向0回落，如果接近0时，反弹向上，则这是买入信号。对BIAS是负值可照此办理。