臧秀云个人资料:股友如何建立交易系统

来信：

豪哥：你好！

     想了很久要给豪哥写信，一直到今天才动笔。多的赞誉之词就不说了，写信有两个目的，第一，想请豪哥给我目前的操作系统把把脉，第二，有几个问题现在很困绕，想请豪哥给我解困。

    简单说一下我的投资经历，今年31岁，09年才入市，入市不久就碰到8月初的暴跌，当时什么都不懂，不过幸好只是为了体验感觉，只买了100股的粤高速，赶紧卖了。有点彷徨，但更多的还是觉得要学东西。其实我一直都在努力认真地学习，比起其他炒股的朋友，我付出的时间和努力至少在两倍以上，也一直都在寻找正确炒股的方法。在那之前看过一些书，都是些没什么用处的书，不过让我留下了对股市最初的印象。那之后也在网上、书店里寻找不同的投资类书籍看，主要是股市方面的，书看了不少，但感觉有用的几乎没有，可以说对实战有帮助的一本都没有。真正让我的技术提高得很快的是你的博客、《黄金游戏》和缠中说禅。

    学习的过程就不说了，确实很辛苦，也有过很彷徨的感觉，到最后学到一定阶段掌握正确的方法之后，也有了顿悟的感觉。经过一段时间实战之后，自己对股市的把握已经大大提高，明显高于周边的人，思路见解也与许多老股民不一样（有受你影响的原因），但判断基本上能在短时间应验。在技术上对大盘和个股能够踩准点，不过还不精确。但这已对我的信心鼓舞非常大了，感觉自己是找对了路，目前精力除了炒股外，也着重放在研究你的博客书籍和缠论，以及发展自己的系统方法上去了。

    说起来，接触《黄金游戏》也是因缘巧合，有一天在网上看文章，在旁边看到炒股电子书的连接，点进去，是其他的电子书，但下面还有链接，里面就有《从A股获利》。我一直都就想找一本有针对性的关于A股市场的书，但一直没有找到，有的就算有写的也很千篇一律，看不出什么名堂，这次总算找到了。《黄金游戏四》最近也买了，主要是想从中学习资金管理的方法，现在对《五》非常期待，因为想用它来完善我自己的系统。其实我在豪哥的博客中学到的，比从书中学到的多，博客给我的感觉就是一种盘感的记述，我想从某种程度上说，盘感是比其他很多东西更重要的一种指引，处在核心位置。《黄金游戏》现在是有疑问的时候，就去里面找想要的答案，因为当初看的时候不一定弄得懂，需要在实际中碰到了问题，需要解决的时候了解方法这才印象更加深刻，也才会让自己更深入地去钻研，否则就是为了看而看，最终没什么作用。

    有时候想了想，自己从一年前什么都不懂，到现在的进步连自己都感觉算很大了，去年本金八万，亏了两万左右，今年家里有急用拿出了部分，现在基本上回本了，正在开始盈利，虽然还略有小亏，但已不象最初那样想着一夜暴富了，按照自己的买卖点买入卖出，就象吃饭睡觉一样，该做什么的时候做什么，一切顺理成章。不过目前只是技术上提高了很多，经验判断上还需要提高，我相信这是时日的问题，所以对投资股市内心还是充满希望的。而个人感觉，技术真学会了反倒成了一种工具，其他的选股、经验和辨证的判断等综合能力才是股市盈利的根本。但在是需要时间来累积的。

     下面说说我自己目前的操作系统，信写得比较急，有些细节可能漏掉了，但枝杆是有的，请豪哥斧正。操作系统分为大盘和个股两个系统。

影响大盘主要从三个方面来考虑，内在因素，外在因素和技术层面。

一、内在因素

1.货币政策。货币政策无疑是对A股市场最为敏感的政策之一，尽管货币政策根本上是调节宏观经济的工具。但从某种程度上说，我认为存款准备金率，公开市场操作和再贴现率等货币政策对于A股最直接的意义在于此种政策与流动性的博弈，提高存款准备金率等措施的实现是基于一个事实，即需要规范流动性，但是政策是否奏效还得看该政策与流动性的博弈状况，流动性的增多到泛滥的过程肯定是有一个惯性的，且不说政策是否到位的问题，就冲这这个惯性，政策上也不可能一下子下猛药的，一定是与流动性成正比的，理解这个博弈背后的东西和博弈的结果尤为重要。当然这只是其中一个思路，了解货币政策出台的背景和关注出台前后流动性及其对A股市场的影响，才对把握股市的趋势有帮助。

2.宏观经济。资本市场一定是以宏观经济为预期的，把握政策的方向有助于把握热点，比如每五年的规划，每年的中央经济工作会议等等，这些政策都指明了国家行业发展的大方向，资本市场毫无疑问是追随其后的。比如十二五的七大行业，未来的大消费等等，把握这些方向也有助于把握板块的轮动和个股龙头的选择。

3.板块结构。不同的板块有不同的特征，根据自己的看盘经验分类，个人觉得大盘股、二线蓝筹、中小板、创业板是A股的四个主要结构性板块，这是站在具有实际操作意义上来进行的分类，比如也可以分沪市和深市，但这样分类显然没有意义。了解这四大A股结构性板块的特征可以把握大盘运行的大的内在规律。其他的当然还可以细分，但这个我归类到个股的系统里，即把握热点板块的轮动。

二、外在因素

    1.欧美股市。欧美股市在以后与A股的联系会越来越密切，一般认为欧美市场主要影响A股的开盘和对A股有正面引导作用，但最近在想从指数的运行上对欧美股市和A股做一个相关性的研究，正在进行中。

    2.美元指数。站在客观走势运行的角度，从大方向上看，美元指数基本上是与A股成负相关的关系，当然也不是完全节奏上的相反，是大方向运行上的相异。

    3.大宗商品。一些大宗商品对A股的局部板块比如期铜对于A股铜相关上市公司等有一定影响，需要时时关注，同时商品指数也与美元指数存在一定的负相关。

    内在因素和外在因素的作用力此起彼伏，一时某种因素强，一时又是另一种因素强，所以具体问题应该具体分析，具体时机应该把握具体因素对A股的作用，这是合力的结果，因此要掌握好非一朝一夕之功，是长期学习和经验总结的结果，这个需要长期积累。

三、技术层面

与个股基本一致，在后面细说。

     个股的情况。主要有技术面、基本面、价值预期、热点轮动把握等几个方面。

一、技术面

1、  趋势

我自己把K线走势分为三类，单边上涨、单边下跌和盘整。这样就简单概括了所有的走势类型，任何以K线为单位的走势都逃不过这三种分类。其中单边走势很好理解，盘整就是常见的N、W以及小平台等连续盘整没有方向感的走势。以盘整组成的通道为中心，划分出当下走势可能的情况，只有三种：在盘整通道以上、以下、在通道中。

2、  形态

A股市场中最常见和实用的只有三种形态：双底（顶）、头肩底（顶）、三角形。通道的顶、底水平线，颈线位，趋势线等构成了基本的压力和支撑，结合级别，就可以预判出股指的走势。

3、  级别

级别个人感觉是技术中最为重要的方法之一。我做短线一般是以日线为级别，首先看周线是否向好，然后在日线也向好的情况下，以60分钟为参考，15分钟，5分钟，1分钟为介入点。一般情况下，大级别向好，小级别也向好就可以介入，偶尔小级别比如5分钟有下跌，但并不影响60分钟的上涨，最终这个下跌不过是一个回踩。但大级别不向好，小级别即使有上涨也会夭折。而相邻几个级别共振，则将出现猛烈的上涨，比如60分钟，30分钟，15分钟级别共振，都向好，将会迎来短线的快速上涨。更大级别参考这个方法。

判断级别一般以K线形态结合均线，再配合MACD来判断，成功的几率还是很高，MACD判断的稳定性由差到好依次是柱子长短，黄白线金（死）叉，顶底背离。再结合其他如KDJ,BIAS,RSI,BOLL等指标，但主要还是MACD。

4、  均线

    均线我用两套，第一套是：5、10、20、30、60、120、250，另一套是：5、13、21、34、55、89、144、233，均线说起来就复杂了，总之是结合这两套看。

5、  量

    量现在的理解就是大盘和个股是不一样的，大盘放量上攻，缩量就调整，基本上不存在个股那种高度控筹后的缩量上涨的走势。吸货能看懂，出货我不怎么看量，我主要判断预期。在量上的研究还真不多，要请豪哥点拨一下。

    其实我学的指标和基本的经典技术还确实挺少，但感觉用好了有用的那几个，以及找对了方法，深入钻研后，与其他的道路是一样的，所谓条条大路通罗马。重要的是方法，而不是工具，使用工具也需要找对方法，才能有进步。

    二．基本面

主要就是财务指标+公司的行业预期，或者象增发、资产注入等交易性的机会，基本的思路是选国家大力扶持的热点行业，最好是毛利率高于平均水平较多的，毛利率增长率和净利润增长率向好的，其他指标为辅。

三、价值预期

基本的思路是，预期没有兑现，该股就没有风险（除开意外情况）。以中线思路选股，短线操作。关键就是看懂预期。如果股价高到预期差不多兑现了，结合技术，风险过大，就要小心了。

四、热点轮动

我自己根据国家重点扶持的行业，细分了几十个版块，将主要的一二线股弄到里面，根据技术调整的情况轮动做短线，最近将这些版块编了指数，正在试验看是软件自带的指数更灵，还是自己根据具体个股做的指数更适合操作轮动短线。

我的思路是这样的，除了单边下跌，单边上涨和盘整里的上涨段都是可以操作的，只要把握好了节奏，做盘整的利润不一定比单边上涨差。将资金分成两到三份，根据节奏不同的个股这样一直轮动操作，可以保持资金的最大利用率，使资金一直都在赚钱的过程中。现在基本上可以达到出了就买的地步，只是有时选股上还缺乏火候，买卖点基本成熟，但还不精确。

     想请问豪哥的问题有几个：

1、请豪哥给我的系统把把脉，有没有什么问题，或者改进哪些地方可以完善。

2、我一直有个疑问，觉得自己资金不大，做中长线太费力不讨好，目前操作资金5万，我自己是觉得按现在的轮动操作，只要技术上基本能够把握住节奏，资金利用率是最大的，资金大了再选股做中长线。但最近看到你在博客里说的，凭你的技术，做短线也不一定能超越中长线的利润，不过我觉得理论上是可行的。

还有一个问题，比如做高送转，一般情况下送转前有一波炒作，送转后有配送，然后市场好可以填权，又有一波行情。假如我短线，不想参与送转，只做前期炒作和填权行情，只是损失配送股，这个思路想法有没有问题，因为对这个题材不是很有经验。

3、请教熊市的小资金操作策略。

4、关于现在做透支的问题，怎样透支，小资金好象是不行吧，如果透支，需要注意怎样控制风险。

5、股指期货对A股影响是否只是加大市场涨跌幅度，一般在什么时候容易出现异常呢。技术走势我看得懂，只是对它们之间的关系还缺乏确定性的认识。

6、量的问题，请豪哥简单讲一下量的几个要点。

7、占豪两个字是什么含义呢，这纯属好奇，豪哥也有言在先，可回答可不回答。

交流：

    前面内容很长，但我仍然仔细看完了。一年时间有这么大的进步，可喜可贺，着实下了苦功夫了，这一点就看前面那些文字就已经显露无疑，没有下功夫这些文字写不出来。

    第一个问题。操盘系统没有最完善，只有更完善。个人对战友的建议有两个：1、继续扩展自己的知识面；2、继续增加自己的实战。就这两个方面踏踏实实走，再过三年可称为高手。

    第二个问题。中长线选对牛股那是真牛，一轮行情赚一二十倍甚至更多并不是什么稀罕事，看看牛股里面自2008年年底至今涨幅超10倍的不在少数。短线有几个能做到从2008年底到现在利润超10倍的？但短线少不了，特别是对于我这样在市场混久了，同时年龄也不大，反应还算及时的人，不可能全部做长线。所以，一般情况下我会选择长、中、短都有，但前提条件是有中线机会才有中线，有长线机会才有长线，否则都是短线。比如说盘整市，基本上做长线作为肯定不如短线，但主升浪短线短线短期可以超过长线，但时间久了会发现长线更牛，特别是主要波段再做一下高抛低吸的，短线一般跟不上。

    填权一般至少需要大环境好，同时个股走势又比较牛的情况下，否则填权较难。不过，牛市填权是经常的事。上述想法没问题，但一定记住在除权千万别被除进去。比如配股，人家都配你不配，如果被除权相当于自己股票被稀释，那就亏大了。送股一般无所谓，看复权即可。

    第三个问题。熊市只做横盘整理或反弹，见好就收，可做超跌但要小心。资金无论大小，注意保持仓位。

    第四个问题。透支无非融资融券，资金太小一般不带玩，现在券商至少需要50万，也可以找小额贷款公司，一般证券公司会跟他们联合，杠杆比例普通可以做到1:5，关系好甚至可以做到1:8，但这意味着1:5股票跌两成他就替你清仓了除非你补资金，风险很大。一般人不建议玩。利率一般十几个点。

    第五个问题。什么时候都产生影响，是互相影响。在低位和高位一般股指期货影响力会更大一些，因为一旦出现逆转态势，期货市场会更快作出反应，加大贴水或升水。

    第六个问题。关于量看《黄金游戏》，里面基本上说得差不多了，一、四里面都有，其实每本书都提到了量，那是贯穿始终的，关注描述量和价关系的部分。

    第七个问题。占豪，名词，代表一个人的名字。与其它任何东西、任何人那个称呼、代号没什么本质区别。